CYIL vol. 8 (2017)

CYIL 8 ȍ2017Ȏ MONEY LAUNDERING AS A FORM OF FINANCING TERRORISM … MONEY LAUNDERING AS A FORM OF FINANCING TERRORISM THROUGH THE PRISM OF TERRORIST ORGANIZATION “ISLAMIC STATE OF IRAQ AND LEVANT” 1 Jelena Dinic Abstract: Money laundering is an integral part of the criminal activities of terrorist organizations with the aim of concealing the source and purpose of funds. The terrorist organization “Islamic State of Iraq and the Levant” (ISIL) from the moment of its foundation attracted big public attention because of the brutal methods used in the fight to achieve their goals as well as the amount of money that the organization had. The autarkic system of ISIL survives because of internal forms of financing such as the oil trade and various forms of organized crime. Microfinancing of ISIL takes place through donations of individuals who resort to various forms of financial malfeasance motivated by providing substantive contributions to this terrorist organization. Misuse of bank loans and social help, frequent transfers of a certain amount of money that is not under the scope of financial authorities and smuggling of cash across the Turkish-Syrian border are just a few methods that ISIL members use to obtain their funds. Resumé: Praní peněz je nedílnou součástí trestné činnosti teroristických organizací s cílem utajit zdroj a účel prostředků. Teroristická organizace “Islámský stát v Iráku a v Levantě” (ISIL) od okamžiku svého založení přitahovala velkou pozornost veřejnosti kvůli brutálním metodám, používaným v boji o dosažení svých cílů, stejně jako množství peněz, které orga- nizace měla. Systém ISIL přežívá kvůli interním formám financování, jako je obchod s ropou a různé formy organizovaného zločinu. Mikrofinancování ISIL probíhá prostřednictvím darů jednotlivců, kteří se uchýlili k různým formám finančního zneužití, motivovaných poskytnu- tím významných příspěvků této teroristické organizaci. Zneužívání bankovních úvěrů a so- ciální pomoci, časté převody určité částky peněz, které nespadají do oblasti finančních úřadů a pašování hotovosti přes turecko-syrskou hranici jsou jen některé metody, které členové ISIL používají k získání svých finančních prostředků. Key words: money laundering, terrorism, Islamic State of Iraq and Levant, microfinancing, money transfer. On the Author: JelenaDinic is a Ph.D. Candidate at the Faculty of security studies, University of Belgrade. Author had published numerous papers in scientific journals and participated in dozens of international scientific conferences. As experienced pedagogical worker, author thrives to improve knowledge in international security, in accordance with Ph.D. thesis topic – “National security and resilience in transformed security environment. Case study: Greece.” Introduction Money laundering and modern terrorism as criminal acts under international law and national legislation use similar methods, but with different motives. Organized criminal activities related to money laundering are lucrative in nature and through different mechanisms 1.

279

1 This work has been supported by the Croatian Science foundation under the project number UIP-2014-09-5933.